大型奶牛場(chǎng)模式空間較大
全國(guó)良種奶牛存欄數(shù)量不足,導(dǎo)致2013年普通和優(yōu)質(zhì)原料牛奶生產(chǎn)供給量不足。2012年全國(guó)牛奶產(chǎn)量3700多萬(wàn)噸的官方統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)不真實(shí)。奶牛存欄數(shù)量全國(guó)前50名的“奶??h”筆者親自考察過(guò)多次,奶牛存欄數(shù)量和牛奶產(chǎn)量統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)失真的情況普遍存在。
如果全國(guó)牛奶產(chǎn)量3700多萬(wàn)噸是真實(shí)的,那么交售到乳品工廠的全國(guó)原料牛奶數(shù)量應(yīng)該達(dá)到3000萬(wàn)噸,再加上國(guó)際乳品原料進(jìn)口量折算的約1000萬(wàn)噸原料牛奶,全國(guó)乳品工業(yè)耗用的原料牛奶數(shù)量應(yīng)該達(dá)到4000萬(wàn)噸。按采購(gòu)價(jià)格每噸4000多元測(cè)算,乳品工業(yè)的原料牛奶總成本超過(guò)1700億元,那么全國(guó)乳品工業(yè)總產(chǎn)值應(yīng)該是4200-4800億元,按產(chǎn)品零售價(jià)格測(cè)算的國(guó)內(nèi)乳品市場(chǎng)消費(fèi)金額應(yīng)該超過(guò)6000億元。如果那樣的話(huà),去年下半年的“奶荒”也不會(huì)發(fā)生。
此外,全國(guó)奶牛養(yǎng)殖業(yè)中,小微型的個(gè)體奶牛養(yǎng)殖戶(hù)和中小型的個(gè)體奶牛場(chǎng)占絕大多數(shù),總奶牛存欄數(shù)量約800萬(wàn)頭、成年奶牛存欄數(shù)量約400萬(wàn)頭,但是作為傳統(tǒng)奶牛養(yǎng)殖模式已經(jīng)不能適應(yīng)中國(guó)乳業(yè)發(fā)展的要求。大型和超大型奶牛場(chǎng)模式,發(fā)展空間仍然很大,優(yōu)質(zhì)原料牛奶的年度總產(chǎn)量從目前的約500萬(wàn)噸增長(zhǎng)到約1000萬(wàn)噸只是時(shí)間問(wèn)題。
恒天然主導(dǎo)原料牛奶價(jià)格
國(guó)內(nèi)優(yōu)質(zhì)原料牛奶市場(chǎng)價(jià)格偏高,國(guó)際乳品原料大量進(jìn)口。作為全球最大的乳品原料提供商的新西蘭恒天然乳業(yè)集團(tuán),主導(dǎo)國(guó)內(nèi)原料牛奶市場(chǎng)價(jià)格。
2013年夏季發(fā)生的新西蘭恒天然乳業(yè)集團(tuán)“肉毒桿菌事件”,導(dǎo)致國(guó)際乳品原料的進(jìn)口量突然短期大幅度減少,國(guó)內(nèi)普通原料牛奶和優(yōu)質(zhì)原料牛奶生產(chǎn)供給量不足,優(yōu)質(zhì)原料牛奶的銷(xiāo)售價(jià)格暴漲。2013年11月份開(kāi)始國(guó)際乳品原料的進(jìn)口量持續(xù)大幅度增長(zhǎng),11月超過(guò)15萬(wàn)噸,12月超過(guò)15萬(wàn)噸,2014年1-3月超過(guò)50萬(wàn)噸,最近六個(gè)月的累計(jì)進(jìn)口量達(dá)到約100萬(wàn)噸,絕大多數(shù)由新西蘭恒天然乳業(yè)集團(tuán)供應(yīng),相當(dāng)于集中進(jìn)口了約800萬(wàn)噸原料牛奶,嚴(yán)重沖擊國(guó)內(nèi)原料牛奶市場(chǎng)。即交售到乳品工廠的國(guó)內(nèi)生產(chǎn)原料牛奶供給量約600多萬(wàn)噸,國(guó)際乳品原料進(jìn)口量折算的原料牛奶供給量約400多萬(wàn)噸,與需求量800多萬(wàn)噸相比,供大于求約200萬(wàn)噸。預(yù)計(jì)將很快平抑過(guò)高的優(yōu)質(zhì)原料牛奶價(jià)格,2014年6月底前國(guó)產(chǎn)優(yōu)質(zhì)原料牛奶價(jià)格將回調(diào)至每千升4500元水平。普通原料牛奶價(jià)格也將回調(diào)到每千升3500元水平。
高端乳品消費(fèi)快速增長(zhǎng)
高端乳品包括高端嬰幼兒配方奶粉、高端UHT奶、高端發(fā)酵奶及奶飲料、高端巴氏殺菌奶、進(jìn)口奶酪、進(jìn)口黃油等。2009年以來(lái),消費(fèi)者消費(fèi)群體擴(kuò)大、消費(fèi)能力提高、消費(fèi)觀念和消費(fèi)行為轉(zhuǎn)變,促進(jìn)國(guó)內(nèi)高端乳品消費(fèi)持續(xù)快速增長(zhǎng)。2013年高端乳品消費(fèi)金額超過(guò)1000億元,占全部乳品市場(chǎng)消費(fèi)金額的20%以上,復(fù)合年增長(zhǎng)率約30%。據(jù)調(diào)查,高端乳品消費(fèi)主要集中在一線(xiàn)、二線(xiàn)大城市。電子商務(wù)在高端乳品銷(xiāo)售中占比上升迅猛。
根據(jù)專(zhuān)業(yè)的市場(chǎng)研究與咨詢(xún)機(jī)構(gòu)的研究報(bào)告,國(guó)內(nèi)液體乳品消費(fèi)發(fā)展趨勢(shì)的變化是:普通UHT奶消費(fèi)階段性回調(diào),發(fā)酵奶及奶飲料消費(fèi)快速增長(zhǎng),巴氏殺菌奶消費(fèi)恢復(fù)性快速增長(zhǎng),含乳飲料消費(fèi)產(chǎn)品創(chuàng)新帶動(dòng)增長(zhǎng),液體乳品消費(fèi)穩(wěn)定增長(zhǎng)中正在發(fā)生結(jié)構(gòu)性重大變化。消費(fèi)者選擇安全、質(zhì)優(yōu),也選擇新鮮、好口味、保健的奶制品。
乳業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局將復(fù)雜演變
液體乳品消費(fèi)市場(chǎng)的全國(guó)性品牌企業(yè)將受到區(qū)域性和地方品牌企業(yè)的挑戰(zhàn),通過(guò)聯(lián)合和資本整合區(qū)域性品牌和地方品牌將可能崛起。
伊利集團(tuán)、蒙牛集團(tuán)和娃哈哈集團(tuán)是液體乳品消費(fèi)市場(chǎng)的全國(guó)性品牌企業(yè)。主要品類(lèi)相對(duì)市場(chǎng)份額中,高端UHT奶市場(chǎng)蒙牛特侖蘇第一,伊利金典第二。蒙牛的高端UHT奶產(chǎn)品銷(xiāo)量接近100萬(wàn)噸,按零售價(jià)格測(cè)算的銷(xiāo)售額150億元以上,市場(chǎng)份額30%以上;普通UHT奶市場(chǎng)伊利第一,蒙牛第二。伊利的普通UHT奶產(chǎn)品銷(xiāo)量接近200萬(wàn)噸,按零售價(jià)格測(cè)算的銷(xiāo)售額200多億元,市場(chǎng)份額20%;含乳飲料市場(chǎng)娃哈哈營(yíng)養(yǎng)快線(xiàn)第一,伊利優(yōu)酸乳第二,蒙牛酸酸乳第三。娃哈哈的含乳飲料產(chǎn)品銷(xiāo)量200萬(wàn)噸以上、按零售價(jià)格測(cè)算的銷(xiāo)售額200多億元,市場(chǎng)份額30%以上。發(fā)酵奶及奶飲料市場(chǎng)蒙牛第一,光明第二,君樂(lè)寶第三,蒙牛的發(fā)酵奶及奶飲料產(chǎn)品銷(xiāo)量30多萬(wàn)噸、按零售價(jià)格測(cè)算的銷(xiāo)售額40多億元,市場(chǎng)份額10%以上。
原料牛奶價(jià)格回調(diào),液體乳品產(chǎn)品零售價(jià)格也隨后回調(diào),預(yù)計(jì)行業(yè)總體營(yíng)業(yè)收入及成長(zhǎng)性將受影響。伊利股份和蒙牛乳業(yè)作為乳品行業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者,UHT奶業(yè)務(wù)營(yíng)業(yè)收入占比較大,將受到較大影響。伊利品牌和雅士利品牌嬰幼兒配方奶粉業(yè)務(wù)營(yíng)業(yè)收入穩(wěn)中增長(zhǎng),蒙牛品牌、君樂(lè)寶品牌和伊利品牌發(fā)酵奶及奶飲料業(yè)務(wù)保持增長(zhǎng)。光明乳業(yè)作為區(qū)域性品牌企業(yè),巴氏殺菌奶業(yè)務(wù)和發(fā)酵奶及奶飲料業(yè)務(wù)營(yíng)業(yè)收入快速增長(zhǎng),UHT奶業(yè)務(wù)因明星產(chǎn)品“莫斯利安”營(yíng)業(yè)收入快速增長(zhǎng)。
貝因美、合生元,因國(guó)家出臺(tái)關(guān)于嬰幼兒配方奶粉標(biāo)準(zhǔn)的新法規(guī)政策,2013年?duì)I業(yè)收入快速增長(zhǎng),業(yè)務(wù)增長(zhǎng)被透支。因此,2014年將面臨營(yíng)業(yè)收入下滑。
筆者建議,國(guó)內(nèi)乳品上市公司應(yīng)通過(guò)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)和業(yè)務(wù)模式調(diào)整,千方百計(jì)鞏固嬰幼兒配方奶粉及成長(zhǎng)配方奶粉業(yè)務(wù),銷(xiāo)售渠道方面高度重視電商。同時(shí),鞏固高端UHT奶業(yè)務(wù),銷(xiāo)售渠道方面也要重視電商。整合發(fā)展發(fā)酵奶及奶飲料業(yè)務(wù),積極展開(kāi)國(guó)際合作及并購(gòu)。